Παρακαλώ χρησιμοποιήστε αυτό το αναγνωριστικό για να παραπέμψετε ή να δημιουργήσετε σύνδεσμο προς αυτό το τεκμήριο:
https://ruomo.lib.uom.gr/handle/7000/636
Τίτλος: | A note on the estimated GARCH coefficients from the S&P1500 universe |
Συγγραφείς: | Bampinas, Georgios Ladopoulos, Konstantinos Panagiotidis, Theodore |
Τύπος: | Article |
Θέματα: | FRASCATI::Social sciences FRASCATI::Social sciences::Economics and Business |
Λέξεις-Κλειδιά: | GARCH GJR-GARCH EGARCH alternative distributions volatility time-series |
Ημερομηνία Έκδοσης: | 2018 |
Εκδότης: | Taylor & Francis |
Πηγή: | Applied Economics |
Τόμος: | 50 |
Τεύχος: | 34-35 |
Πρώτη Σελίδα: | 3647 |
Τελευταία Σελίδα: | 3653 |
Επιτομή: | We employ 1440 stocks listed in the S&P Composite 1500 Index of the NYSE. Three benchmark GARCH models are estimated for the returns of each individual stock under three alternative distributions (Normal, t and GED).We provide summary statistics for all the GARCH coefficients derived from 11520 regressions. The EGARCH model with GED errors emerges as the preferred choice for the individual stocks in the S&P 1500 universe when non-negativity and stationarity constraints in the conditional variance are imposed. 57% of the constraint’s violations are taking place in the S&P small cap stocks. |
URI: | https://doi.org/10.1080/00036846.2018.1436155 https://ruomo.lib.uom.gr/handle/7000/636 |
ISSN: | 0003-6846 1466-4283 |
Αλλοι Προσδιοριστές: | 10.1080/00036846.2018.1436155 |
Εμφανίζεται στις Συλλογές: | Τμήμα Οικονομικών Επιστημών |
Αρχεία σε αυτό το Τεκμήριο:
Αρχείο | Περιγραφή | Μέγεθος | Μορφότυπος | |
---|---|---|---|---|
appliedeconomics1.pdf | 135,52 kB | Adobe PDF | Προβολή/Ανοιγμα |
Τα τεκμήρια στο Αποθετήριο προστατεύονται από πνευματικά δικαιώματα, εκτός αν αναφέρεται κάτι διαφορετικό.