Παρακαλώ χρησιμοποιήστε αυτό το αναγνωριστικό για να παραπέμψετε ή να δημιουργήσετε σύνδεσμο προς αυτό το τεκμήριο:
https://ruomo.lib.uom.gr/handle/7000/1706
Τίτλος: | On the volatility of cryptocurrencies |
Συγγραφείς: | Panagiotidis, Theodore Papapanagiotou, Georgios Stengos, Thanasis |
Τύπος: | Article |
Θέματα: | FRASCATI::Social sciences::Economics and Business::Economics FRASCATI::Social sciences::Economics and Business::Econometrics |
Λέξεις-Κλειδιά: | Bitcoin GARCH Markov-switching Information criteria Volatility Cryptocurrency |
Ημερομηνία Έκδοσης: | Δεκ-2022 |
Εκδότης: | Elsevier |
Πηγή: | Research in International Business and Finance |
Τόμος: | 62 |
Πρώτη Σελίδα: | 101724 |
Επιτομή: | We perform a large-scale analysis to evaluate the performance of traditional and Markov-switching GARCH models for the volatility of 292 cryptocurrencies. For each cryptocurrency, we estimate a total of 27 alternative GARCH specifications. We consider models that allow up to three different regimes. First, the models are compared in terms of goodness-of-fit using the Deviance Information Criterion and the Bayesian Predictive Information Criterion. Next, we evaluate the ability of the models in forecasting one-day ahead conditional volatility and Value-at-Risk. The results indicate that for a wide range of cryptocurrencies, time-varying models outperform traditional ones. |
URI: | https://doi.org/10.1016/j.ribaf.2022.101724 https://ruomo.lib.uom.gr/handle/7000/1706 |
ISSN: | 0275-5319 |
Αλλοι Προσδιοριστές: | 10.1016/j.ribaf.2022.101724 |
Εμφανίζεται στις Συλλογές: | Τμήμα Οικονομικών Επιστημών |
Αρχεία σε αυτό το Τεκμήριο:
Αρχείο | Περιγραφή | Μέγεθος | Μορφότυπος | |
---|---|---|---|---|
On_the_volatility_of_cryptocurrencies.pdf Until 2025-12-01 | 1,19 MB | Adobe PDF | Προβολή/Ανοιγμα Αίτηση αντιτύπου |
Τα τεκμήρια στο Αποθετήριο προστατεύονται από πνευματικά δικαιώματα, εκτός αν αναφέρεται κάτι διαφορετικό.